**[3Q26 Preview] HD현대일렉트릭: 3Q26 실적 부진은 주가에 선반영**
**[대신증권 허민호]**
[#허민호](?q=%23%ED%97%88%EB%AF%BC%ED%98%B8) [#HD현대일렉트릭](?q=%23HD%ED%98%84%EB%8C%80%EC%9D%BC%EB%A0%89%ED%8A%B8%EB%A6%AD)
**목표주가 하향**
목표주가를 1,020,000원으로 하향 조정했으나, 펀더멘털은 강화 중이며 현재 주가는 저평가 구간 진입. 3분기 실적은 환율 영향으로 컨센서스 하회 예상.

[#현대일렉트릭](?q=%23%ED%98%84%EB%8C%80%EC%9D%BC%EB%A0%89%ED%8A%B8%EB%A6%AD) [#실적](?q=%23%EC%8B%A4%EC%A0%81)
**3Q26 실적 전망**
3Q26 매출액 1.16조원(+16% YoY), 영업이익 2,960억원(+20% YoY) 기대. 원/달러 환율 하락으로 영업이익은 컨센서스를 하회할 전망.

[#현대일렉트릭](?q=%23%ED%98%84%EB%8C%80%EC%9D%BC%EB%A0%89%ED%8A%B8%EB%A6%AD) [#투자촉진](?q=%23%ED%88%AC%EC%9E%90%EC%B4%89%EC%A7%84)
**주가 상승 트리거**
미국 대형부하 전용 요금제 시행 및 회사의 증설 발표가 주가 상승의 주요 요인으로 작용할 전망.

[📎PDF](https://r.jayjoai.com/Mb9cp) | [➡️보고서원문](https://report.jayjoai.com/internal/5047-Qtjpcn)| [📝요약/해설](https://report.jayjoai.com/internal/5047-SVTXmA-e)