Глава Palantir PLTR Карп заявив про зміну критеріїв найму працівників у сфері технологій.

Глава Palantir PLTR Карп заявив про зміну критеріїв найму працівників у сфері технологій. До 2027 року нейровідмінність та нестандартне мислення можуть стати перевагою у 25% великих компаній.

Фінансові ринки
Починається сезон звітності. Традиційно — з банків.
Крім того, очікуємо дані щодо споживчої інфляції у США. Останні перед жовтневим засіданням ФРС.
Вранці нафта дешевшає на 1–2% до $90–103. Поки що не виправдалися побоювання тих, хто у вихідні реагував на новини з Близького Сходу.
Тому акції, облігації, золото та біткойн вранці злегка «зелені».

Ключове для інвесторів на тиждень
• Старт сезону звітності за III квартал. У центрі уваги — великі банки США, а також компанії з секторів охорони здоров’я та AI-інфраструктури. Звіти покажуть, наскільки стійкими залишаються корпоративні прибутки на тлі високих ставок і дохідностей облігацій.
• Банки під тиском високих дохідностей. JPMorgan (JPM), Goldman Sachs (GS), Wells Fargo (WFC), Citi (C), Bank of America (BAC) і Morgan Stanley (MS) звітуватимуть про результати. Аналітики очікують квартального зниження прибутків, доходів від торгівлі та інвестиційного банкінгу. Важливо, що менеджмент скаже про перспективи бізнесу за умов дорогого фінансування.
• Інфляція визначатиме наступний крок ФРС. У середу вийде CPI за вересень, у четвер — PPI. Після підвищення ставки у вересні до 3,75–4% ринок оцінює ймовірність ще одного підвищення в жовтні приблизно у 80%. Водночас частина представників ФРС допускає паузу. Сильніші за очікування дані можуть посилити тиск на акції та облігації.
• AI-угода проходить перевірку звітами. ASML (ASML) відзвітує в середу, Taiwan Semiconductor (TSM) — у четвер. Інвестори оцінюватимуть попит на обладнання та виробництво чипів, а також перспективи подальших інвестицій в AI-інфраструктуру. Важливі не лише результати, а й прогнози компаній.
• Зростання дохідностей — ризик для акцій. Дохідності казначейських облігацій США досягли максимумів за багато років. Це створює конкуренцію акціям за капітал і може підвищувати вартість фінансування для бізнесу. Звіти банків допоможуть оцінити масштаб цього впливу.
• Телекомунікації: новий конкурент від Маска. Угода SpaceX (SPCX) щодо придбання частотного спектра посилила побоювання щодо конкуренції Starlink з операторами мобільного зв’язку. За п’ятницю Verizon (VZ) втратив близько 5%, AT&T (T) — майже 7%, T-Mobile (TMUS) — понад 6%. Варто стежити за подальшими коментарями компаній та деталями планів SpaceX.
• Макродані наприкінці тижня. У п’ятницю вийдуть дані про промислове виробництво та виробничу активність. Вони допоможуть оцінити, чи витримує економіка США тиск високих ставок та інфляції.

Календар на тиждень
Пн
• Даних немає через свято.
• Звітів немає.
Вт
• Дані: оптимізм малого бізнесу NFIB (98 очік. / 98,7 ран.); зайнятість ADP за тиждень (+23 750 ран.); продажі на вторинному ринку житла (−0,8% м/м очік. / −2% ран.).
• Звіти: JPMorgan (JPM), Johnson & Johnson (JNJ), UnitedHealth (UNH), Goldman Sachs (GS), Wells Fargo (WFC), Citigroup (C), Domino’s Pizza (DPZ), Albertsons (ACI).
Ср — головний день
• Дані: CPI за вересень: +0,6% м/м очік. / +0,4% ран., базовий CPI: +0,2% / +0,3%. У річному вимірі CPI: +3,6% очік. / +3,4% ран., базовий CPI: +2,5% / +2,4%. Також дані про реальні зарплати та іпотечні заявки.
• ФРС: публікація Beige Book про стан економіки.
• Звіти: ASML (ASML), Bank of America (BAC), Morgan Stanley (MS), BlackRock (BLK), Progressive (PGR), Fastenal (FAST), State Street (STT).
Чт
• Дані: роздрібні продажі: +0,3% м/м очік. / +1,1% ран., без авто: +0,5% / +1,3%. Індекс цін виробників (PPI): +0,5% м/м очік. / +0,4% ран., без продуктів харчування та енергії: +0,3% / +0,2%. У річному вимірі PPI: +5,3% очік. / +5,4% ран., базовий PPI: +4,4% / +4,6%. Також індекси ділової активності ФРБ Нью-Йорка та Філадельфії, заявки на допомогу з безробіття й товарні запаси.
• Звіти: TSMC (TSM), Charles Schwab (SCHW), Prologis (PLD), BNY Mellon (BNY), US Bancorp (USB), PNC (PNC), Marsh & McLennan (MRSH), Interactive Brokers (IBKR), JB Hunt (JBHT), Alcoa (AA).
Пт
• Дані: промислове виробництво: +0,4% м/м очік. / 0% ран.