За даними кількісного стратега NISA Investment Advisers Кайла Шмідта, протягом шести місяців до 30 вересня 27% акцій великих американських компаній мали від’ємну фактичну бету. Це означає, що їхні котирування переважно рухалися в протилежному напрямку до широкого ринку.
Для порівняння, довгостроковий середній показник становить лише 1,3%, а у 2020 році, коли технологічні акції пережили різкий обвал, він сягав 14%. Нинішнє значення є рекордним щонайменше з 1990 року.
«Це надзвичайно масштабне й тривале розходження в динаміці акцій, яке має серйозні наслідки для управління портфелями та ризиками», — зазначає Шмідт.
На його думку, ринок дедалі чіткіше розділяється на дві частини: компанії, пов’язані зі штучним інтелектом, і практично всі інші.
👉 Як працювати в таких умовах, та які інструменти допоможуть більш якісно управляти дохідністю портфеля - пояснюємо тут. Приєднуйтеся!
Сайт | LifeHUGS |AgentHUGS| YouTUBE Еріка Наймана