[Morgan Stanley] Amazon에 대해 비중확대(Overweight) 의견 유지, 목표주가를 기존 335달러에서 350달러로 상향 » Morgan Stanley는 AWS

[Morgan Stanley] Amazon에 대해 비중확대(Overweight) 의견 유지, 목표주가를 기존 335달러에서 350달러로 상향

» Morgan Stanley는 AWS 성장과 AI 쇼핑 확산, 물류 로봇 도입 등을 Amazon(AMZN)의 주요 주가 상승 동력으로 평가. 최선호주 중 하나로 선정했으며, 상향한 목표주가는 직전 금요일 종가 대비 약 40%의 상승 여력을 의미

» 시장이 AWS의 성장 잠재력과 이익 확대 여력을 충분히 반영하지 못하고 있다고 주장. AI 클라우드 서비스인 Bedrock의 사업 가시성이 높아지면서 AWS의 매출 기여가 확대될 것으로 예상하며, 2027년 AWS 매출 증가율을 전년 대비 47%로 전망

» AI 에이전트를 활용한 쇼핑 확산도 Amazon의 수익화 기회로 평가. Meta의 개인용 AI 에이전트 Muse 출시에도 Amazon이 핵심 인프라 제공자이자 수혜 기업이라는 판단을 유지하며, 선도적인 전자상거래 인프라와 충성도 높은 고객 기반을 활용해 수익화를 이어갈 것으로 예상

» 피지컬 AI 분야에서도 Amazon의 수혜 가능성에 주목. 2027년 중 물류센터 신설과 기존 시설 개조를 통한 로봇 도입 확대가 Amazon의 피지컬 AI 경쟁력과 수혜를 확인하는 계기가 될 것으로 전망