🤔 Нудні акції повернулися? Недаремно ж стільки уваги Berkshire… WSJ пише, що за ШІ-новинами відбуває

🤔 Нудні акції повернулися?

Недаремно ж стільки уваги Berkshire…
WSJ пише, що за ШІ-новинами відбувається розворот.

Від квітневого мінімуму після “Дня визволення” до кінця вересня найволатильніші акції S&P 500 обігнали найспокійніші на 121 п.п. А за чотири тижні жовтня низьковолатильні папери вже випередили ризикові на 13 п.п. Серед лідерів Berkshire Hathaway (BRK.B), Duke Energy (DUK), Chevron (CVX), Procter & Gamble (PG) і Costco (COST).

При чому сценарій цей не новий. Коли паніку вдається швидко подолати ( як з LTCM у 1998 році чи з ковідом у 2020-му), ринок близько 20 місяців женеться за ризиком, бо фондові менеджери найбільше бояться відстати від індексу. Тим часом “нудні” акції дешевшають відносно ринку, готуючись до повернення. З 1998 по 2003 рік найменш волатильні акції заробили найбільше, хоча техноралі тоді тривало аж до березня 2000-го.

Звісно, це не догма. Спокійні акції виграють лише відносно ринку. Коли ринок сам по собі слабкий роками, вони просто менше втрачають і допомагають не вийти з гри.

Це, на думку автора, варіант, якщо надто сташно сидіти в ШІ-темі….

З іншого боку, якщо всі ховаються в ті самі кілька "надійних акцій", вони перестають бути надійними. Більше того, BofA вже навіть каже, що через цей наплив саме захисні акції тепер поводяться як бульбашка. Тому BofA пропонує захищатися опціонами з коротким терміном, до листопада.

👉 Як це реалізувати - якраз пояснюємо на практикумі. Приєднуйтеся!

Сайт | LifeHUGS |AgentHUGS| YouTUBE Еріка Наймана