* 특징 종목: 엔비디아, 오라클, 마이크론, 아마존, MS, 일라이릴리 하락 Vs. 팔란티어, 애플, 월마트 상승
메모리, 스토리지 반도체: 국제유가 등에 하락 후 OpenAI 이슈로 하락 변동성 확대
마이크론(-4.79%), SK하이닉스 ADR(-4.35%), 샌디스크(-4.90%), 시게이트(-4.05%), 웨스턴디지털(-2.99%)등 메모리, 스토리지 기업들은 대부분 하락. 삼성전자의 3분기 영업이익이 107조4천억원으로 예상보다 견조했지만 국제유가가 급등하고 국채 금리도 상승하자 하락 출발. 장중 국채금리가 안정되자 낙폭을 일부 축소했지만 OpenAI의 연환산 매출이 시장에서 알려진 700억 달러보다 200억 달러 적다고 보도된 후 재차 하락 확대. 실제 서비스 매출이 시장 기대에 미치지 못한다면 막대한 AI 인프라 투자가 현재 예상하는 속도로 지속될 수 있는지에 대한 의구심이 높아지기 때문. 특히 HBM과 서버용 DRAM, NAND, HDD 등은 데이터센터 투자 확대의 직접적인 수혜 기업이라는 점에서 이러한 우려가 단기 차익실현 욕구를 자극. 필라델피아 반도체 지수는 3.39% 하락
AI 반도체: OpenAI 이슈를 빌미로 불확실성 부각되며 대부분 하락
엔비디아(-2.94%)는 높은 금리 여파로 하락한 가운데 OpenAI 이슈로 낙폭을 확대. 순환구조의 핵심이라는 점에서 불확실성이 확대된 데 따른 결과로 추정. 브로드컴(-4.35%), 마벨(-3.52%)등 커스텀 반도체 관련한 기업들도 불확실성을 빌미로 매물이 출회됐고 AMD(-3.90%), 인텔(-5.34%)도 CPU 수요에 대한 불안에 하락. TSMC(-3.01%)도 3분기 매출이 전년 대비 약 50% 증가해 예상을 상회했지만 금리와 OpenAI 이슈로 하락. 장중 국채금리가 하락 전환하며 안정을 보였음에도 FT의 OpenAI 매출 보도 이후 투자심리가 위축된 결과로 추정. 반면 글로벌파운드리스(+2.68%)는 TSMC와 20억 달러 규모의 실리콘 인터포저 생산 계약을 체결했다는 신규 소식에 상승
반도체 장비, 광통신: OpenAI 이슈로 하락
코히런트(-9.63%), 루멘텀(-5.62%), 시에나(-4.60%)등 광통신 기업들은 AI 데이터센터의 고속 네트워크와 광학 연결 확대에 대한 기대가 높은 만큼 OpenAI 매출 보도가 전해진 이후 매물이 집중. AI 서비스 매출 증가가 과대 포장돼 있다면 데이터센터 건설과 네트워크 증설 속도에 대한 시장 기대도 조정될 수 있다는 우려가 부각된 데 따른 것으로 추정. AMAT(-2.13%), 램리서치(-2.71%)등 반도체 장비 기업들도 동반 부진
AI 산업, 데이터센터: 투자자금 회수 불안에 부진
코어위브(-7.77%), 네비우스(-7.35%)등 네오 클라우드 기업들과 슈퍼마이크로컴퓨터(-4.83%), HP엔터(-1.51%), 아리스타네트웍(-2.25%), 시스코(-2.13%)등도 OpenAI의 매출 규모에 대한 FT 보도는 대규모 차입을 통해 인프라를 구축하는 사업자들이 장기간에 걸쳐 투자금을 회수할 수 있는지에 대한 경계 심리를 확대되며 하락. 여기에 관련 소식에 데이터센터 건설 지연 불안도 유입되자 네트워크 관련 기업들도 부진. 델(-0.76%)은 제한적인 하락.
자동차: 테슬라 하락 Vs. GM, 포드 상승
테슬라(-0.74%)는 AI와 자율주행 관련 성장주 전반의 투자심리가 위축되자 하락. 다만 OpenAI의 매출 문제가 테슬라의 차량 판매나 자율주행 사업에 직접적인 악재로 작용한 것은 아니라는 점에 반도체 기업 대비 상대적으로 견조한 모습. GM(+1.56%), 포드(+1.07%)는 국제유가 급등과 기술주 중심의 매도 압력에도 상대적으로 견조한 모습. 전기차가 보조금 지급 취소로 판매 감소했지만 하이브리드 차량 판매는 23% 증가하며 전기차 수요가 하이브리드로 이동하고 있음을 보여줬고 관련 수혜 기업이라는 점에 상승.퀀텀스케이프(+1.33%) AI 데이터센터용 전력저장 시스템인 QS PowerBlock을 발표하자 견조한 흐름. 특히 국채 금리가 하락 전환 점이 긍정적. 앨버말(-0.63%)등 리튬 관련주는 중국 탄산리튬 가격이 1.28% 하락 여파로 부진.
대형기술주: 애플 상승 Vs. MS, 아마존 하락
MS(-1.35%), 아마존(-2.25%), 알파벳(-0.72%), 메타(-0.06%)는 하락했지만 애플(+1.12%)은 상승. 대체로 장 초반 국제유가 급등 등으로 약세를 보였지만 트럼프 대통령의 이란 관련 발언 등에 금리가 하락 전환하자 반등을 하는 등 견조한 모습을 보였음. 그러나 OpenAI 매출 보도가 전해지자 대규모 자본지출을 단행했던 대형 기술주 중심으로 매물 출회가 진행된 반면 자본지출이 상대적으로 적었던 애플이 상승한 것. 특히 MS는 OpenAI의 주요 투자자이자 클라우드 인프라 공급기업이라는 점에서 직접적인 부담. 알파벳은 기업용 제미나이 에이전트 서비스를 확대했지만 하락. 아마존도 새로운 알렉사+ 기반 태블릿을 발표했지만 장중 AWS 오류로 일부 사이트가 접속이 안됐던 점도 부담. 애플은 아이폰 및 서비스 사업을 통해 현금흐름을 창출하고 있다는 점에서 차별화
소프트웨어: 오라클 부진 Vs. 팔란티어 상승
오라클(-5.48%)은 높은 금리 여파로 자본조달 비용 증가 이슈로 약세를 보이던 도중 OpenAI의 대규모 컴퓨팅 수요 확대를 전제로 데이터센터에 막대한 자금을 투자하는 기업이라는 점에서 FT 보도 이후 낙폭 확대. AI 서비스 기업의 실제 매출 규모가 시장 예상보다 작다는 사실이 향후 클라우드 계약 이행과 설비투자 자금 회수 가능성에 대한 의구심으로 연결됐기 때문. 반면 팔란티어(+2.40%)는 골드만삭스가 정부와 기업의 주권형 AI 도입 확대와 높은 시장 진입장벽을 긍정적으로 평가하며 투자의견을 중립에서 매수로 상향하고 목표주가 230달러를 제시하자 상승. 세일즈포스(+1.44%), 서비스나우(+1.36%)등 기업 소프트웨어 기업들은 AI 속도 조절 이슈 등에 상승. 팔로알토(-1.74%)등 사이버보안 회사들은 금리 하락 전환에도 차익 실현 여파로 부진
원전, 전력망: AI 산업에 대한 불확실성 여파로 부진
컨스텔레이션에너지(-4.85%), 비스트라(-6.35%), GE버노바(+0.23%), 이튼(-1.58%)등 전력망 관련 기업들은 OpenAI 매출 보도 이후 AI 인프라 투자 속도에 대한 우려가 전력 분야로 확산되며 부진. 다만, 전력의 필요성은 여전해 장 후반 낙폭 축소하거나 일부는 상승 전환. 블룸에너지(-6.34%)는 오라클의 영향을 직접적으로 받는다는 점에서 낙폭이 컸음. 오클로(-6.11%), 뉴스케일파워(-4.56%)등 원자력 발전 기업들은 신규 원전 건설과 상업화까지 시간이 필요하고 국채 금리가 높은 수준을 보이고 있어 향후 자금조달 부담에 하락
테마(양자, 우주, 로봇 등): 높은 금리, 위험자산 선호 위축에 부진
아이온큐(-4.57%), 디웨이브퀀텀(-4.07%)등 양자 컴퓨터 관련 기업들, 스페이스X(-4.19%), 로켓랩(-4.89%)등 우주개발 기업들, 심보틱(-2.89%), 테라다인(-3.17%)등 로봇 관련주는 새로운 이슈가 부재한 가운데 높은 국채 금리, AI 산업 관련 기업들 부진에 따른 투자 심리 위축에 따른 영향을 반영하며 하락
제약: 개별 이슈로 하락 후 금리 하락 전환에 낙폭 축소
일라이릴리(-1.61%)는 전일 공개한 추정에 따르면 3분기 인수 관련 진행 중 연구개발비가 세전 약 42억 달러에 달하고 주당순이익(EPS)을 약 4.57달러 감소시킬 것으로 예상되자 실적에 대한 불확실성이 높아지며 하락. 다만 AI 관련주가 낙폭을 확대하자 경기 방어주 역할 속 낙폭 축소. 한편 파시라바이오사이언스(+44.40%)는 비아트리스(-0.29%)가 주당 36.50달러에 인수하기로 발표하자 급등. 에브비(+0.39%), 머크(-0.29%), 길리어드사이언스(+0.17%)등 여타 대형 제약주도 장 초반 높은 국채 금리 여파로 하락 하기도 했지만 AI 기업들의 변동성 확대에 경기 방어 성향을 감안 낙폭 축소하거나 상승 전환하는 힘을 보임.